Rob Dietz : “Enough Is Enough”

Rob Dietz : “Enough Is Enough”

Le banche non concederanno facilmente il loro potere e avranno a disposizione risorse formidabili per opporsi al cambiamento.
Le necessarie riforme finanziarie non avranno origine dai consigli di amministrazione delle banche e la rapidità e dimensione dei salvataggi del 2008 suggeriscono che non proverranno nemmeno dalle sale del governo. Ciò significa che l’impulso alla revisione del sistema delle finanze deve provenire dall’azione dei cittadini al di fuori dell’establishment. I movimenti e le proteste in tutto il mondo hanno dimostrato che le persone sono disposte a opporsi allo status quo, ma è necessario un maggiore impulso per superare quella che è diventata una plutocrazia finanziaria. I due ingredienti principali per generare questo impulso sono la comprensione diffusa del sistema finanziario e l’utilizzo delle crisi finanziarie. Se più persone capissero quanto sia ingiusto e insostenibile l’attuale sistema basato sul debito, sarebbe molto più facile cambiarlo. Ma il sistema finanziario è complesso e molti dei concetti coinvolti sono difficili da comunicare. Al fine di aumentare la consapevolezza, le idee per una riforma monetaria e finanziaria devono essere tradotte in un semplice messaggio in grado di catturare l’immaginazione pubblica. Si spera che più finanzieri troveranno la loro strada per un’epifania alla Fullerton e aiuteranno a semplificare e comunicare tale messaggio. Tuttavia, anche con un messaggio ben fatto, le modifiche alle politiche necessarie potrebbero non materializzarsi senza la forzatura di una crisi. Il sistema monetario negoziato a Bretton Woods emerse dai campi di battaglia latenti della seconda guerra mondiale.
Nella transizione verso un’economia di stato stazionaria, l’obiettivo è evitare una crisi così devastante (in realtà, sarebbe preferibile evitare qualsiasi crisi). Il tracollo del 2008 ha messo in luce gravi carenze nel sistema finanziario ed è costato grandi somme di denaro dei contribuenti. Ha suscitato indignazione e contribuito a generare il desiderio di cambiamento, ma le banche hanno mantenuto molto del loro potere, e il sistema monetario rimane sostanzialmente invariato.
Potrebbe essere necessaria un’altra crisi o serie di crisi per aprire la strada a cambiamenti più fondamentali. Ma faremmo meglio ad essere preparati. Come ha scritto l’economista Milton Friedman, “Solo una crisi, reale o percepita, produce un vero cambiamento. Quando si verifica questa crisi, le azioni intraprese dipendono dalle idee che giacciono intorno. Questa, credo, è la nostra funzione di base: sviluppare alternative alle politiche esistenti, mantenerle vive e disponibili finché il politicamente impossibile diventa politicamente inevitabile”.

Proprio come il sistema di creazione di moneta basato sul debito, il motivo del profitto sembra essere uno dei fattori che guidano la crescita economica. Altri fattori includono la crescita della popolazione, l’uso del PIL come misura del progresso, la paura della disoccupazione e la cultura del consumismo. Presi insieme, questi fattori costituiscono una sorta di “imperativo della crescita”. Per raggiungere un’economia stabile dello stato, dobbiamo trovare dei modi per ridurre ed eventualmente eliminare questo imperativo di crescita.

Rob Dietz : “Enough Is Enough”

Rob Dietz : “Enough Is Enough”

Un’altra credenza comune è che il denaro provenga dalle presse e dalle zecche dei governi.
Solo una piccola parte di esso proviene da queste. Nel Regno Unito, ad esempio, la Bank of England e la Royal Mint creano circa il 3% del denaro in circolazione sotto forma di banconote e monete. Le banche private creano la maggior parte del denaro sotto forma di prestiti fruttiferi. Le banche fanno questo con un semplice trucco di contabilità. Un esempio aiuta a spiegare il processo. Supponiamo che tu voglia comprare qualcosa di costoso come una macchina, ma non hai i soldi disponibili per pagarla, quindi vai in banca per un prestito. Dato che non siamo nell’era dei mutui subprime, la banca potrebbe fare un piccola ricerca sulla tua salute finanziaria. Dopo averti giudicato affidabile, ti concede un prestito. In una colonna dei suoi libri, la banca annota un’uscita, il denaro prestato a te. Nell’altra colonna, inserisce un’entrata, i soldi dovuti da te. Tutto si equilibra perché i due numeri sono uguali. Con poche battute sui tasti del computer, la banca trasferisce semplicemente denaro sul tuo conto. I soldi non venivano dal caveau della banca. E nemmeno provenivano da una banca centrale come la Federal Reserve. Sono venuti dal nulla.
Come possono le banche operare in questo modo? Le banche sono in grado di creare denaro dal nulla perché possono rilasciare legalmente prestiti molto superiori al denaro che detengono in deposito. Negli Stati Uniti, il Consiglio dei governatori della Federal Reserve Bank imposta i requisiti della riserva, che specificano quanto denaro una banca deve avere in deposito rispetto alle sue responsabilità. Nel tempo i requisiti della riserva sono diventati sempre più tolleranti. In effetti, l’obbligo di riserva per alcuni tipi di transazioni è zero. Il risultato è che le banche hanno pochissime restrizioni sulla quantità di denaro che possono creare. Ma la storia non finisce qui. Il denaro creato da una banca sotto forma di prestito deve essere restituito dal mutuatario. Il mutuatario deve uscire e guadagnare questo denaro impegnandosi in attività economiche (ad esempio, svolgendo un lavoro). Oltre alla somma percepita, il mutuatario deve pagare gli interessi, che generano ancora più attività economica. La creazione di moneta basata sul debito, quindi, guida la crescita economica, la ragione principale per cui un’economia stazionaria richiede un diverso tipo di sistema monetario.